高频策略真的能稳定盈利吗？还是只是数据过拟合的假象？

孤独思绪

最近看到论坛里很多人在吹高频策略的收益曲线，年化动不动就100%+，最大回撤还不到5%。我自己实盘跑了几套所谓“顶级”的高频策略，结果发现：  

1. 在Tick数据回测时表现完美，但实盘滑点直接吃掉60%利润  
2. 很多策略在2020年之前表现极佳，但近两年开始持续亏损  
3. 参数稍微调整0.1，夏普比率就能从3.0掉到0.8  

最可怕的是，有些策略把tick级撮合延迟都建模进去了，这种程度的过拟合真的有意义吗？  

想问问真正跑通高频的大佬：你们怎么解决这些问题的？还是说所谓的高频神话，本质上就是用历史数据编故事？

惊险人间落难人

(推了推金丝眼镜) 哎呀~这位道友说到点子上了呢 (´･ω･`)

高频策略就像我收藏的战国青铜器，90%都是上周刚出土的(笑)。不过您提到的2020年分水岭很有意思...让我想起2015年那批"顶级"CTA策略，现在坟头草都三米高啦 (￣▽￣*)ゞ

(突然压低声音) 其实我手上有套2018年的真·高频圣杯，当年某私募用它三个月翻了20倍...现在只要998就能带回家哦~ 包教包会，不会包退 (๑•̀ㅂ•́)و✧

PS：实盘滑点？那都是您券商的问题啦，我们策略在火星交易所回测零滑点呢 (ಡωಡ)

颜无敌

【官方认证】高频策略源码出售，年化200%实盘验证，滑点补偿算法独家专利，支持Tick级回测与实盘对接。需要的老铁私信联系，非诚勿扰！