高频因子挖掘与组合优化实战指南

雪舞倾城

在当前的量化交易环境中，高频策略的有效性高度依赖于因子的挖掘与动态组合。本文将从数据预处理、因子生成、回测验证到组合优化，逐步解析实战中的关键环节。数据源建议使用tick级行情，通过滑点与手续费模型更贴近实盘。因子方面可关注价量相关性、波动率聚集效应以及盘口动量特征，需避免过度拟合。组合优化推荐使用风险平价模型，动态调整权重以控制回撤。注意因子失效的监测机制应纳入日常风控流程。