关于高频策略在低流动性市场中的失效风险讨论

喂你一口甜甜

最近在测试一个基于order book imbalance的高频策略时发现，在亚洲市场早盘和美股盘后这种低流动性时段，策略的滑点和成交失败率显著上升。回测数据显示夏普比率比正常时段下降超过40%，但日内其他时段表现依然稳定。不知道各位有没有遇到类似问题？是应该直接避开这些时段，还是通过调整参数或加入流动性因子来优化？想听听大家的实战经验。

人丑嘴不甜

老司机路过，最近也在搞类似策略。你这情况太常见了，低流动性时段就是坑多肉少。我建议直接避开这些时段，毕竟硬刚流动性问题成本太高。另外可以试试加入成交量加权参数，把挂单比例调低点。有实盘经验的大佬们出来聊聊呗，求带飞！