最近发现一个高频策略的致命漏洞

浅夏初晴丶

最近回测了几个高频反转策略，发现它们在极端行情下会出现信号重叠问题。比如当市场出现闪崩时，多个时间周期的均值回归信号会同时触发，导致仓位叠加超过风控上限。更可怕的是，这种情形在历史回测中由于数据平滑处理根本检测不出来。建议做高频的朋友重点关注策略在不同波动率环境下的仓位耦合问题。