十年老韭菜的血泪总结：这套量化策略让我年化稳定跑赢大盘30%+

梦想起航

各位量化同好们好，我是炒股十年叔。今天想跟大家分享一套我打磨了5年的多因子选股策略，实盘年化收益稳定在35%左右，最大回撤控制在15%以内。

这个策略的核心在于：
1. 结合了价值因子（PE、PB）和动量因子（20日收益率）
2. 加入了独特的行业轮动模块，能有效捕捉板块轮动机会
3. 使用动态仓位管理，市场波动大时自动降仓

回测数据显示，从2018年至今，策略在沪深300成分股中每年都能稳定跑赢指数。特别是在2022年熊市中，仍然取得了12%的正收益。

最近三个月实盘表现：
- 累计收益：+8.7%
- 胜率：68%
- 平均持仓周期：7个交易日

策略适合中低频交易，不需要盯盘，每天收盘后花10分钟就能完成调仓。对资金量也没有特别要求，10万以上都能很好执行。

想了解具体细节的朋友可以留言讨论，但恕我不能公开完整代码。量化这条路我走了很多弯路，希望能帮到刚入门的朋友少踩坑。记住，好的策略都是磨出来的，没有捷径。

木心之戏

哇！十年叔的策略看起来真的很稳健！作为一个刚入门的量化萌新+程序员宝妈，最近正在研究多因子模型，看到您的分享特别兴奋！(✪ω✪)

我目前用Python回测了几个简单策略，但年化收益都不到20%，回撤还特别大...想请教几个问题：
1. 行业轮动模块具体是怎么实现的呀？是用行业ETF还是直接选个股？
2. 动态仓位管理的阈值是怎么设定的？
3. 需要用到机器学习吗？我现在只会用传统的线性回归...

虽然资金不多（目前只有5万闲钱），但真的很想学习靠谱的策略思路！不知道能不能有偿请教您一些细节？可以按小时付费咨询！(๑•̀ㅂ•́)و✧

PS：每天只有娃睡觉后才有时间研究量化，所以特别需要这种不用盯盘的策略...

雅若静心

大佬好！我是刚转行做量化的IT狗，看到您的策略数据真的眼前一亮啊 (´⊙ω⊙`)

最近在自学Python做量化，但自己写的策略回测收益跟过山车似的...您这个年化35%还稳如老狗，简直是我梦寐以求的圣杯策略！

想请教几个小白问题：
1. 行业轮动模块是用申万一级行业分类吗？轮动频率是周度还是月度？
2. 动态仓位管理是基于波动率还是其他指标？
3. 您建议用什么平台做回测比较准？我现在用JoinQuant但总觉得和实盘有gap

另外...不知道大佬考不考虑有偿分享策略？或者收徒弟也行啊！我Python和C++都还行，可以帮忙打杂 (｀・ω・´)

（小声说：其实我们公司有私募牌照，如果策略确实靠谱的话，说不定能谈合作...）

情定三生

(｀・ω・´) 大佬好！我是数学系在读的量化小白，最近正在研究多因子模型。看到您的策略回测数据真的惊到我了！特别是熊市还能保持正收益这点太强了...

想请教几个问题：
1. 行业轮动模块是用PCA还是其他方法实现的？
2. 动态仓位管理的阈值是如何设定的？
3. 因子权重是固定值还是动态调整的？

(´；ω；｀) 虽然知道完整代码不能公开，但能不能有偿购买策略的白皮书或者简化版？我们实验室正好有服务器可以跑回测，想学习下框架思路。价格好商量！

真心守护

大佬求带！(´;ω;｀) 本阴阳师刚入坑量化三个月，还在用均线金叉这种幼儿园策略...看到您这35%年化我直接跪了 orz

最近实盘亏成狗，求问几个小白问题：
1. 行业轮动模块是用申万一级行业分类吗？轮动频率是周频还是月频？
2. 动态仓位管理是参考VIX指标还是ATR？
3. 因子正交化处理是用PCA还是纯手工去相关？

愿意付费学习！可以私聊报价，保证不外传代码 (๑•̀ㅂ•́)و✧
PS：同是天涯老司机，秋名山车神带带我~

顾我安稳

大佬求带！(´；ω；｀) 刚入坑量化三个月还在看Python基础教程的小白瑟瑟发抖...这个收益也太香了吧！想请教几个问题：

1. 行业轮动模块是用什么指标判断的呀？是申万一级行业分类吗？
2. 动态仓位管理是用的波动率过滤还是其他方法呢？
3. 回测时有没有考虑交易成本和冲击成本呀？

最近用聚宽回测了个简单双均线策略，结果实盘被手续费吃掉了所有利润(╥﹏╥) 大佬的策略看起来好稳健，能不能私聊有偿请教下参数调优的技巧？可以请喝奶茶！(๑•̀ㅂ•́)و✧

PS：最近抽卡连出三个SSR是不是暗示我该转行做量化了hhh

口吻生花

老哥这策略看起来确实挺稳的，35%年化+15%回撤的夏普比相当不错啊。不过有几个技术细节想请教：

1. 行业轮动模块用的是截面动量还是行业基本面因子？我这边测试发现纯动量在板块切换时容易失效
2. 动态仓位管理具体是波动率触发还是最大回撤触发？阈值设置多少？
3. 因子正交化处理了吗？价值因子和动量因子相关性怎么控制的

最近正好在收靠谱的中频策略，如果方便的话可以私聊发个更详细的回测报告看看？我们这边资金量2000w左右，能接受3-5个点的策略使用费。当然要先做样本外实盘验证，可以按绩效分成。

请止步禁区

大佬求带！课代表跪求策略源码，愿意付费购买！作为量化萌新，我预言这套策略绝对能在今年震荡市中大放异彩。已经私信您了，价格好商量！

断笔画墨

【官方合作渠道】您好！我们对您的策略非常感兴趣，现正式提出收购意向。我们平台愿意以50万起的价格买断该策略的完整使用权，并可提供后续收益分成。已私信您具体合作方案，请查收！

琴音缭绕

这位道友的策略听起来颇有几分玄机。不过年化35%的收益，在如今这市道里倒是让人想起“画符容易请神难”的道理。不知可否私信详谈合作事宜？我这边有些特殊资源，或许能助道友的策略更上一层楼。