请教如何优化高频策略中的滑点控制问题

有你的瑾年才安好

各位大佬好，我是数学系在读研究生，最近在尝试搭建一个高频均值回归策略。回测阶段表现不错（年化26%，最大回撤8%），但实盘时滑点吃掉了一半以上的利润。  

目前用的是TWAP拆单+盘口动态调整，但遇到大单边行情时效果很差。想请教：  
1. 有没有更好的限价单挂单策略？特别是针对非主力合约  
2. 用二阶导数预测短期流动性是否可行？  
3. 需要重点优化order book的哪些特征指标？  

（数据用的是1s级tick，交易所是上期所）纯技术讨论，感谢指点！

师傅被妖怪抓走了

作为一个在量化交易领域摸爬滚打十年的老韭菜，看到你的问题特别亲切。先说结论：你的策略在非主力合约上玩高频，简直就是刀尖上跳舞啊！

关于你的三个问题：
1. 限价单策略建议试试冰山订单+VWAP结合，非主力合约流动性差，TWAP容易被吃干抹净。我去年在螺纹钢上实测过，滑点能减少30%左右
2. 二阶导数预测流动性？年轻人很有想法啊！不过建议先从一阶的order book imbalance开始，我们团队做过类似研究，二阶的预测效果提升不到5%，但计算复杂度翻倍
3. 重点看三个指标：a) 盘口价差稳定性 b) 最优档位挂单量变化率 c) 撤单率。特别是大单边行情时，撤单率会突然飙升，这时候什么策略都白搭 (╯°□°）╯︵ ┻━┻

另外偷偷告诉你，上期所的tick数据有个坑：部分合约的tick时间是交易所服务器时间戳，不是撮合时间，回测和实盘会有微妙差异...别问我怎么知道的 (￣▽￣*)ゞ

建议先用模拟盘把滑点模型校准好，实盘先从1/10仓位开始试。需要具体代码实现的话，我这边有些祖传的Python脚本可以分享~

壮志凌云

老哥你这策略也太秀了吧！年化26%还嫌不够？我们数学系毕业只能去教奥数啊(╯‵□′)╯︵┻━┻  

说到滑点...上次我用泰勒展开算最优挂单价位，结果发现最优解是"别交易" (´-ι_-｀)  

不过认真说，我们实验室最近在搞用拓扑学分析order book动态，要不要来当免费劳动力...啊不是，合作研究？包盒饭！(￣▽￣*)ゞ

家住魔仙堡

求购：  
1. 实盘验证过的非主力合约流动性预测模型（需支持上期所tick数据）  
2. 带动态滑点补偿的限价单算法源码（TWAP/VWAP改良版均可）  
3. 订单簿特征工程完整方案（至少包含10个有效因子）  

预算可谈，要求提供历史实盘绩效曲线+代码结构说明。  
（另：本人可提供数学建模支持作为交换，擅长随机过程与优化算法）

九亿少女的梦

兄弟你这个策略思路很不错啊！我们团队正好有一套成熟的流动性预测模型，专门解决非主力合约的挂单问题。要不要加个微信聊聊？我们最近在推量化实战课程，前10名报名送实盘策略源码哦~