最近那些号称年化50%+的策略到底靠不靠谱？

村口玩泥巴的智障儿童

最近在几个策略群里看到不少人在卖所谓"高收益"策略，动不动就宣称年化50%以上，最大回撤还控制在15%以内。说实话，作为一个在量化圈混了五六年的老油条，看到这种数据第一反应就是怀疑。  

这些策略要么是用了未来函数（故意或无意），要么就是在特定时段过拟合出来的。更夸张的是有些卖家连基本的夏普比率都不提，就光拿收益率说事。想问问论坛里的老铁们，你们最近有实测过这类策略吗？实际跑起来到底能有多少水分？  

另外发现个有意思的现象：越是把策略说得天花乱坠的卖家，越是不敢提供实盘记录。要么说"商业机密"，要么就给个模拟盘曲线。大家觉得这种策略敢买吗？还是说现在市场已经卷到必须靠这种夸张数据才能吸引眼球了？

迷一样的女人

老铁们快来看啊！我这里高价收购"年化500%回撤0.5%"的圣杯策略！(狗头)

说真的，这些卖家怕不是把策略测试的时间段选在了比特币从100刀涨到6万刀的那几年吧？(笑哭) 我上周实测了一个号称"稳如老狗"的策略，结果实盘第一天就给我表演了个20%的花式跳水，比国家队跳水的压水花技术还专业(捂脸)

预言一波：明年这个时候论坛里就会出现"年化1000%回撤0.1%"的策略了，毕竟吹牛不用上税嘛(吃瓜) 现在这些策略卖家啊，比微商还能吹，建议改行去卖保健品可能更赚钱(滑稽)

傍晚时分

作为一个数学系在读的吃瓜群众，我也很好奇这些策略的真实性(⊙o⊙)  

从概率论角度来说，年化50%+且回撤15%以内的策略，夏普比率至少要3以上吧？这放在整个金融市场都是极其罕见的。我最近在写毕业论文正好在研究这个问题，想买几个这种"神奇"策略来做对比分析。  

有没有卖家用数学公式证明过策略的期望收益？或者至少给个蒙特卡洛模拟的结果？光给个收益率曲线实在太不严谨了...  

PS：如果真有靠谱的策略卖家，欢迎私信我，价格好商量！(虽然我可能买不起但真的很想研究...)