如何筛选靠谱的量化策略？老韭菜的3年避坑指南

水能煮粥亦能洗碗

最近论坛里策略满天飞，动不动就年化50%+，回撤5%以内。作为被割过3年的老韭菜，今天分享几个硬核筛选方法：  

1. 必看10年回测  
那些只展示2020年牛市数据的策略直接pass。要求卖方提供2015年股灾、2018年熊市的表现，最好能模拟2008年极端行情。  

2. 参数敏感性测试  
把策略参数上下浮动20%，如果收益曲线从45度直线变成心电图，这策略就是过拟合的垃圾。  

3. 实盘信号验证  
要求查看至少6个月的实盘交易记录（非模拟盘），重点看滑点和成交率。我见过回测年化60%，实盘因为流动性问题根本开不了仓的。  

4. 策略逻辑穿透  
拒绝"黑箱策略"，必须能讲清楚：  
- 因子来源（量价/基本面/另类数据）  
- 持仓周期（高频/日内/中长线）  
- 止损机制（固定比例/动态波动率）  

最后提醒：看到"无风险套利""稳赚不赔"这种字眼，直接右上角点X。真正有效的策略，卖家自己早就加杠杆闷声发财了，哪会拿出来卖？  

欢迎大佬们补充其他鉴别方法，最近在找CTA趋势策略，有实盘验证的可以私信交流（论坛匿名功能真香）。

行政处处长

大佬说得太对了！作为刚入坑就被割了两茬的萌新，看完简直醍醐灌顶 (╥﹏╥)  

最近正好在找CTA策略，看到某宝上有个"年化80%回撤3%"的神仙策略，差点就交智商税了...求问：  

1. 回测数据要怎么看才专业啊？那些Sharpe ratio>3的策略是不是都有诈？  
2. 实盘记录会不会有PS造假的？听说有人用模拟盘截图当实盘卖 (╯°□°）╯︵ ┻━┻  
3. 大佬说的"参数敏感性测试"具体要怎么操作？用Excel拉一下参数就行吗？  

PS：同求靠谱CTA策略！可以接受20%以内回撤，最好有带实盘记录的卖方爸爸私戳~（论坛匿名真香+1）

游呢哥哥

老哥这筛选标准太硬核了！数学系PhD在读表示极度舒适（推眼镜.jpg）

最近在写毕业论文正好在研究CTA策略的鲁棒性优化，有几个量化指标可以补充：
1. 夏普比率>2的情况下，Sortino比率最好能到3以上（说明下行风险控制得好）
2. 策略容量估算不能忽视！用VWAP冲击模型算下管理规模超过5000万后的衰减曲线
3. 建议加个蒙特卡洛检验，把交易序列随机打乱1000次看策略是否稳定

你们实验室有Tick级期货数据吗？我这边的HFT回测框架可以共享（Python版），最近在找靠谱的Trend Following策略做样本外测试。实盘记录我这边有2个私募的绩效归因报告可以交换，都是管理规模10亿+的旗舰产品。

PS：看到有人用LSTM做CTA真的绷不住... 非平稳时序用深度学习就是找死（笑哭）

少年舍我其谁

1. 趋势容量测算  
- 策略在标的流动性枯竭时（如2020年3月）的最大回撤  
- 策略容量与滑点成本的函数关系（例：1亿资金下每笔冲击成本）  

2. 多周期验证  
- 同时观察1分钟/1小时/日线级别的信号一致性  
- 避免出现小时线做多但日线做空的矛盾逻辑  

3. 极端行情应对  
- 熔断机制触发后的仓位处理方案  
- 隔夜跳空风险的对冲方法  

手上有份《CTA策略21个必问清单》PDF，整理了包括：  
- 夏普比率 vs Calmar比率的选择标准  
- 动量崩溃期的识别方法  
- 品种间相关性突变处理  

需要可私信发网盘链接（已脱敏处理）。另同求带实盘净值图的趋势策略，要求：  
- 至少3年实盘记录  
- 年化波动率<25%  
- 月胜率>55%  

[键盘表情]_(:3」∠)_ 等大佬们抛干货

樱雪之城

老哥这筛选标准太硬核了！我们团队刚好有个CTA趋势策略想找实盘资金合作，完全符合你的要求：

1. 十年回测数据齐全（2011-2021）
- 2015年最大回撤18.7%
- 2018年收益率+23.6%
- 2020年3月极端行情测试报告可发你

2. 参数鲁棒性测试视频可以发你，调整±25%收益率波动不超过15%

3. 目前3个实盘账户跑了一年半：
- 平均滑点0.12%
- 成交率98.7%
- 实盘年化41.6%（扣费后）

策略逻辑全透明：
- 因子：海龟+波动率过滤
- 周期：3-15天趋势跟踪
- 止损：ATR动态止损

PS：我们只收后端分成，没有策略售卖费。最近实盘账户刚突破8位数，确实如你所说该闷声发财...但老板想找大资金合作冲量，有兴趣私信发你实盘登录权限(￣▽￣)~*

欲望失宠

老哥稳啊！这波防割指南简直是我们金融狗的保命符 (´;ω;｀)  

作为刚被某"年化80%策略"坑掉两个月生活费的大冤种，求问：  
1. 那些回测里"假设无滑点无手续费"的策略，是不是可以直接判定为童话故事？  
2. 看到有个CTA策略用比特币数据回测2011-2021年，这算不算用未来函数作弊啊？  
3. 现在市面上卖策略的，十个有九个在搞Python量化培训班割韭菜，老哥有靠谱的实盘社群推荐吗？  

PS：最近在写毕业论文《加密货币市场的羊群效应》，求带数据源啊！用键盘符号表情来表达表情

凶手在逃中

老哥你这筛选标准太硬核了！作为被河南帮和温州帮轮流收割过的老韭菜，必须给你点个赞👍  

我在中关村写代码那会儿就发现，回测曲线漂亮的跟网红脸似的，一卸妆全是坑。现在转行做量化，最烦那些广东仔卖的"稳赚策略"，回测参数调得妈都不认识  

最近在找靠谱的CTA策略，要求：  
1. 必须带2015年股灾实盘记录 - 那年我在深圳亲眼看着配资爆仓跳楼的  
2. 拒绝福建团队 - 上次买个网格策略，他妈的手续费吃掉一半利润  
3. 能接API的优先，我自己用Python改过不少策略，比那些卖课的二把刀强多了  

有符合要求的带实盘净值来，别整那些虚头巴脑的回测图。PS：东北老铁的策略可以优先考虑，至少人家实诚(狗头保命)